02:20:07
27.02.2020
IPO News
Michal Dvořák, hlavní analytik Tradecentrum
Zatímco nizozemská skupina s českými kořeny Home Credit International odstoupila od plánu IPO na hongkongské burze, čínský Alibaba si zde v listopadu připsal další úspěšný investiční zářez. Internetový gigant Jacka Ma získal 11 miliard dolarů a navázal tím na dosud největší světové IPO z roku 2014, které přineslo Alibabě na burze v New Yorku fondy v hodnotě 25 miliard USD.
| Company Name | Gross Proceeds (Mil. $) | FactSet Sector | Offer Date |
| Uber Technologies, Inc. | 8,100.00 | Technology Services | 09/05/2019 |
| Avantor, Inc. | 3,332.70 | Process Industries | 16/05/2019 |
| Pinterest, Inc. | 1,638.75 | Technology Services | 17/04/2019 |
| Tradeweb Markets, Inc. | 1,242.00 | Technology Services | 03/04/2019 |
| Chewy, Inc. | 1,023.00 | Retail Trade | 13/06/2019 |
Table 1: 5 největších IPOs Q2 2019, Source: NYSE, NASDAQ
| Company | Symbol | Offering Date | Current Price | Price | EPS %Chg | Industry Rtg | Lead group | underwriter |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Karuna Therapeutics Inc | KRTX | 6/28/19 | 16.0 | 99.72 | 523.3 | 5 | Medical-Biomed/Biotech | Goldman Sachs & Co |
| Revolution Medicines Inc | RVMD | 2/13/20 | 17.0 | 28.31 | 66.5 | Medical-Biomed/Biotech | J P Morgan | |
| Datadog Inc Cl A | DDOG | 9/19/19 | 27.0 | 47.03 | 74.2 | 63 | Computer Sftwr-Enterprse | Morgan Stanley |
| IDEAYA Biosciences Inc | IDYA | 5/23/19 | 10.0 | 6.79 | -32.1 | 20 | Medical-Biomed/Biotech | J P Morgan |
| I G M Biosciences Inc | IGMS | 9/18/19 | 16.0 | 43.24 | 170.3 | 4 | Medical-Biomed/Biotech | Jefferies Llc |
Initial Public Offering (zkratka IPO) označuje první vstup akciové společnosti na burzu.
Pro investory představuje IPO příležitost nakoupit akcie – majetkové podíly ve společnosti – za upisovací cenu.
IPO je atraktivní zpravidla pro drobné investory, kteří si nemohou dovolit kapitálový vstup do firmy jinou cestou, nebo pro finanční investory. To jsou investiční subjekty, které diverzifikují své prostředky obvykle do širokého portfolia investic a nekladou si za cíl ovládnout takový podíl, aby společnost řídili.
První veřejnou nabídku akcií firmy realizují – kromě primárního cíle získat kapitál – často také za účelem umožnění vstupu zaměstnanců do majetkové struktury, což je v době rozvoje digitální ekonomiky a nedostatku profesionálů v této oblasti stále aktuálnější motivace.
Vstupem na veřejný trh se společnost zavazuje k dodržování řady pravidel, mimo jiné ke zveřejňování detailních informací o své činnosti, včetně pravidelného vykazování předepsaných finančních – a stále častěji i nefinančních – ukazatelů. Investoři se tak lépe orientují při rozhodování, kam a za jakých podmínek investovat.